Греки опциона

Опцион является нелинейным инструментом, стоимость которого может сильно меняться в зависимости от различных обстоятельств. Греки опциона демонстрируют чувствительность премии к изменению таких параметров, как волатильность, время или стоимость базового актива. Существует 4 наиболее используемых “грека”, каждый из которых отвечает за изменение определенных параметров. Дельта (направление) Дельта опциона показывает, на сколько...

Опционные стратегии: Покупка опционов call и put

Покупка опционов – это стратегия, которая всегда сопряжена с ограниченным риском при потенциальной неограниченной прибыли. При покупке опциона call мы делаем ставку на рост базового актива (в случае с Россией базовым активом является фьючерс). При этом мы платим за покупку опционы премию = Х, которая и является максимальным риском по сделке....

Опционные стратегии: Продажа стрэнгла

Продажа стрэнгла (short strangle) – опционная стратегия, суть которой сводится к продаже одинакового количества опционов пут и колл, с разными страйками, но одинаковыми датами экспирации. Данная стратегия используется достаточно широким кругом участников фондового рынка. Направлена она на получение прибыли от временного распада и снижения волатильности.  Боковая динамика цен здесь является наиболее благоприятной средой для...