OptionsWorld

Есть множество периодов так называемой «турбулентности» на российском фондовом рынке. И многие в эти периоды задаются вопросом как обезопасить свои вложения.

Безусловно, в сам момент падения минимизировать риски уже довольно сложно, хотя и можно.  Но всегда можно позаботиться об этом заранее. В частности, есть довольно интересная концепция так называемого «безрискового портфеля». Такой портфель, конечно, полностью не оградит вас от рисков, но существенно снизить их определенно поможет.

В его основе лежит принцип диверсификации. Т.е. распределения средств по множеству различных активов и рынков, что существенно снижает бессистемные риски, связанные с отдельным активом. Такие как, например, те же санкции.

Наиболее простым и удобным способом создания такого портфеля будет в частности использование ETF, благо и на российском рынке их торгуется уже более 10. Из них я выбрал 3 облигационных и 4 из акций и 1 «золотой». Стоит отдельно отметить, что большинство из выбранных ETF уже содержат внутри целый ряд активов. Например, ETF USA следует за MSCI Daily TR Net USA Index, который содержит более 600 акций

Теперь классическим шагом является определение долей. Для облигаций я взял общую долю в 55%, для акций в 30% и остальное (15%) отправил в золото.

Денежный фонд 20% (FXMM), золото 15% (FXGD), с рублевым хеджем 20% (FXRU), с долларовым 15% (FXRB), акции США 10% (FXUS), Акции РФ 10% (FXRL), Акции Китая 5% (FXCN) и Акции Германии 5% (FXDE).  Динамика получилась следующей:

Безусловно, можно делать куда более серьезную диверсификацию, отправляя еще часть денежных средств на фонды недвижимости и других активов, но как мне кажется за базовый сценарий можно взять и вышеизложенную. При этом сам использую данную стратегию, периодически увеличивая/уменьшая долю того или иного фонда, а также дополнительно хеджируя риски опционами.